Los mercados de bonos están congelados: El rango de negociación a 30 días para el rendimiento de los bonos a 10 años ha bajado a 8 puntos básicos, el más ajustado desde 1972. Esta métrica ha disminuido -100 puntos desde abril de 2025, cuando el rendimiento de los bonos a 10 años registró su mayor aumento en 3 días desde 1982. En comparación, el máximo de la crisis financiera de 2008 fue de ~175 puntos básicos. Al mismo tiempo, el rango de 30 días para el rendimiento del bono del Tesoro a 30 años ha bajado a 9 puntos básicos, un mínimo histórico. La volatilidad a 30 días para los rendimientos de los bonos a largo plazo ha caído -80 puntos básicos desde abril. El mercado de bonos está maduro para un gran movimiento.