A relação OI/TVL mostra quanta exposição os traders estão a assumir na bolsa. Quanto maior este valor, maior o risco para a plataforma, pois, no caso de um evento "cisne negro", há o risco de uma má partilha. Isto significa que a probabilidade de um ADL ser acionado é maior. Por exemplo, a HL teve uma relação de cerca de 3 para 10/10, resultando em um enorme ADL. Atualmente, três bolsas estão acima de 3: - Variational - GRVT - Ostium É especialmente importante para elas focarem em atrair TVL, em vez de aumentar OI. A ideia principal é que OI e TVL devem ser proporcionais - as equipas devem manter um certo equilíbrio para gerir riscos económicos e empresariais. Para comparação, - a média OI/TVL nas CEXs é de cerca de 0.5. - a média nos antigos PerpDEXs dYdX, GMX: 0.25. Quanto maior a bolsa cresce, mais importante este parâmetro se torna, pois o valor absoluto das perdas pode ser extremamente grande. É bom ver que a Lighter tem um equilíbrio bastante habilidoso nesta abordagem. Nos últimos 6 meses, este indicador diminuiu de 2 para 1.36. Isso aumenta significativamente a estabilidade económica da bolsa. Os jovens PerpDEXs na sua fase de crescimento podem e até devem ter indicadores acima de 3, mas à medida que se tornam maiores, este número deve cair abaixo de 1.